金色星期三: 教您用API来预测EIA!

来源:互联网新闻 编辑:深圳凤凰网 时间:2022/07/07 12:54:44

文/沐晗V信 muhan988

导读: 今夜EIA来袭! 独家重磅数据教你用API原油库存来预测EIA原油库存, 周三凌晨公布的API原油库存增加344.8万桶,EIA又将何去何从?几张图向你揭示美原油库存背后的投资规律。

北京时间5月11日凌晨04:30,美国石油协会(API)公布了上周美国原油库存,数据显示,截至5月6日当周,美国原油库存增加344.8万桶,至5.431亿桶,预期为增加50万桶;库欣原油库存则增加146.4万桶。数据公布后,国际原油价格短线下挫。

每周公布一次的API原油库存和EIA原油库存是原油投资离不开的两个重要数据,其中EIA原油库存更是与油价直接挂钩,并直接影响通胀和成品油价格,其重要程度在投资者中热度直升。

API原油库存是美国石油协会(API) 每周二发布美国原油、汽油和蒸馏油库存的原油库存水平,该数据显示现在有多少石油库存和产品,因此可以了解供应将持续多久。该数据按照产品和地区反映美国石油需求,同时监控美国原油生产和原油进口及成品油。API原油库存公布时间为北京时间每周三凌晨04:30(冬令时为5:30)。沐晗V信 muhan988

EIA原油库存数据是由美国能源信息署(EIA)每周三定期发布,其公布时间为每周三晚间22:30(冬令时23:30,目前美国已执行夏令时)。该数据测量了每周美国公司的商业原油库存的变化,若库存水平低于预期,则理论利多原油;若库存水平高于预期,则理论利空原油。 特此总结2016年1月至上周,API与EIA公布值与预期值的比较及对行情的实际影响。

 特此统计了自2015年5月6日至2016年5月11日公布的共54周美原油库存数据,为你进一步揭示API原油库存与EIA原油库存之间的联系,以及二者对原油投资市场的影响。几组图为你理清其中规律。

API和EIA同向概率高达81.1%

在统计范围内的53组有效数据中(本周EIA尚未公布),仅有10次API和EIA公布的原油库存录得反向(一个为正值,一个为负值),即当凌晨公布的API录得增加时,当晚公布的EIA录得减少。

换句话说,在统计范围内,API和EIA同向概率为43/53,约为81.1%。那么当API数据率先出炉,随之而来的EIA数据有81.1%的机率与API数据同向。比如,今天凌晨公布的API库存录得增加344.8万桶,按此估算,EIA库存增加的概率相当大。(沐晗V信 muhan988)

锁定API与EIA同向的“大概率区间”

81.1%仅仅说明可能性很大,那么API在什么区间时EIA与API有九成以上的概率录得同增或同减呢?

从上述对比图中不难发现,在统计范围内以API为基准,当API原油库存录得增加180万桶以上(大于180万桶),或录得减少230万桶以下(小于-230万桶)时,当周的EIA有九成以上的概率与之同向(呈同增或同减)。

不过,在统计范围内有三次异常,分别发生在1月13日、2月10日和2月18日。1月13日公布的API数据录得减少392万桶,然而晚间公布的EIA数据却录得增加23.4万桶,是由于同时公布的汽油库存和精炼油库存录得大幅增加,且库欣地区原油库存触及纪录高点;2月10日公布的API录得增加236万桶,EIA却意外减少75.4万桶,分析人士称因当周美国原油日进口量减少110万桶,至710万桶,创2014年12月以来最大单周降幅;2月18日公布的APT录得减少326万桶,EIA却增加214.7万桶。

留心汽油库存数据

3月9日公布的EIA数据显示,截至3月4日当周原油库存录得增加388万桶,略超预期,当周汽油库存录得减少452.6万桶,当周精炼油库存录得减少111.9万桶,当周EIA俄克拉荷马州库欣地区原油库存录得增加69万桶。沐晗指导V信 muhan988

虽然美国当周原油库存增加,但目前市场的关注点转移到了汽油库存上;受季节性因素影响,此次汽油库存降幅刷新近一年最大,汽油库存减少刺激美油在数据公布后一路上涨。

2016年美国国内汽油需求高企,同比上涨4.4%,或1060万桶。由于汽油库存自2015年冬季起不断高涨,一度低至1美元/加仑的汽油价格愈发刺激汽油需求,引发汽油库存大量被消耗。

API/EIA公布6小时内美油最大涨/跌幅范围

分别统计了API和EIA公布6小时内美原油的最大涨/跌幅,从中可根据公布的库存范围,推测美油最大涨/跌幅范围,以指导投资。波动范围如下图所示。沐晗指导V信 muhan988